中國(guó)物流與采購(gòu)聯(lián)合會(huì)

中國(guó)物流信息中心

前兩個(gè)月，物流運(yùn)行總體平穩(wěn)，社會(huì)物流總額較快增長(zhǎng)，物流市場(chǎng)規(guī)模穩(wěn)步增長(zhǎng)，物流在維護(hù)產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈穩(wěn)定運(yùn)行的作用繼續(xù)凸顯。

一、物流需求增長(zhǎng)較快，結(jié)構(gòu)存在分化

1-2月份，我國(guó)社會(huì)物流總額51.8萬(wàn)億元，按可比價(jià)格計(jì)算，同比增長(zhǎng)7.2%，社會(huì)物流總額增速延續(xù)上年四季度以來(lái)的回升態(tài)勢(shì)，同時(shí)明顯高于疫情前2019年水平，顯示物流需求整體仍處于回升通道，物流運(yùn)行開(kāi)局平穩(wěn)。

從結(jié)構(gòu)看，內(nèi)部看擴(kuò)內(nèi)需促消費(fèi)政策效應(yīng)持續(xù)顯現(xiàn)，工業(yè)、消費(fèi)物流需求保持較快增長(zhǎng)；外部看全球經(jīng)濟(jì)循環(huán)尚未恢復(fù)正常水平，進(jìn)口物流需求持續(xù)回落。

一是工業(yè)物流需求增長(zhǎng)較快，新動(dòng)能持續(xù)增強(qiáng)。節(jié)后企業(yè)有序復(fù)工復(fù)產(chǎn)，工業(yè)物流需求保持較快增長(zhǎng)。1-2月份，工業(yè)品物流總額同比增長(zhǎng)7.5%，較2020-2021年兩年平均增速加快1.4個(gè)百分點(diǎn)。

從結(jié)構(gòu)看，新動(dòng)能持續(xù)發(fā)力，對(duì)工業(yè)物流需求支撐作用增強(qiáng)。高技術(shù)制造業(yè)和裝備制造業(yè)延續(xù)較快增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，1-2月份，高技術(shù)制造業(yè)、裝備制造業(yè)物流總額同比分別增長(zhǎng)14.4%、9.6%，增速較上年12月份分別加快2.3、3.4個(gè)百分點(diǎn)。從行業(yè)看，計(jì)算機(jī)通信和其他電子設(shè)備制造業(yè)、電氣機(jī)械和器材制造業(yè)、醫(yī)藥制造業(yè)、儀器儀表制造業(yè)均實(shí)現(xiàn)兩位數(shù)增長(zhǎng)，增速環(huán)比均有所加快。此外，汽車制造業(yè)同比增長(zhǎng)7.2%，較上年12月份加快4.4個(gè)百分點(diǎn)，其中特別是新能源汽車產(chǎn)量同比增長(zhǎng)150.5%，在上年成倍增長(zhǎng)基礎(chǔ)上繼續(xù)高速增長(zhǎng)。

二是民生消費(fèi)物流需求恢復(fù)加快，新業(yè)態(tài)持續(xù)發(fā)力。1-2月份，在“網(wǎng)上年貨節(jié)”等線上網(wǎng)絡(luò)促銷因素帶動(dòng)下，生產(chǎn)端消費(fèi)品制造物流需求加快恢復(fù)，銷售端電商網(wǎng)購(gòu)等物流需求熱度不減。從生產(chǎn)端來(lái)看，消費(fèi)品制造業(yè)加快恢復(fù)，1-2月份消費(fèi)品制造業(yè)物流需求同比增長(zhǎng)9.7%，較2020-2021年兩年平均增速加快5.2個(gè)百分點(diǎn)。從銷售端來(lái)看，新業(yè)態(tài)助力作用依然明顯，1-2月份，單位與居民物品物流總額同比增長(zhǎng)10.5%；其中，實(shí)物商品網(wǎng)上零售額同比增長(zhǎng)12.3%，電商物流指數(shù)顯示前兩月電商物流業(yè)務(wù)量同比增速超過(guò)25%，農(nóng)村業(yè)務(wù)量增長(zhǎng)也接近25%，保持快速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

三是進(jìn)口價(jià)增量跌，物流需求量持續(xù)回落。去年四季度以來(lái)，國(guó)際大宗商品價(jià)格持續(xù)上漲，對(duì)我國(guó)相關(guān)進(jìn)口造成一定影響。數(shù)據(jù)顯示，1-2月份，進(jìn)口物流量同比下降3.5%，連續(xù)五個(gè)月下降。但也要看到，今年以來(lái)進(jìn)口物流量降幅環(huán)比有所收窄，隨著未來(lái)我國(guó)經(jīng)濟(jì)及供應(yīng)鏈的逐步恢復(fù)，進(jìn)口規(guī)模也將有所擴(kuò)大。

從進(jìn)口結(jié)構(gòu)來(lái)看，大宗商品方面受到價(jià)格大幅上漲等因素影響，原油、煤及褐煤、鋼材的進(jìn)口量均有下降，累計(jì)同比下降分別為4.9%、14.0%、7.9%；農(nóng)產(chǎn)品中肉類進(jìn)口需求保持下降趨勢(shì)，同比下降33%。

二、物流市場(chǎng)規(guī)模擴(kuò)張，行業(yè)加速整合

一是物流市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張，行業(yè)整合加速。2021年以來(lái)，物流業(yè)市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張，物流業(yè)總收入增速也保持了相對(duì)較高的水平。1-2月份，物流業(yè)總收入1.6萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)9.7%，快于疫情前的2019年水平。

伴隨新動(dòng)能發(fā)展壯大，物流需求結(jié)構(gòu)不斷變化，對(duì)物流服務(wù)提出了更高要求，特別是疫情以來(lái)物流行業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)明顯加快，物流市場(chǎng)進(jìn)入加速整合期。我國(guó)物流頭部50強(qiáng)企業(yè)收入占比升至近年來(lái)的最高水平，產(chǎn)業(yè)集中度整體穩(wěn)步提升，細(xì)分領(lǐng)域如快遞快運(yùn)龍頭企業(yè)通過(guò)兼并重組等方式進(jìn)一步推升行業(yè)集中度。根據(jù)國(guó)家郵政局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，1-2月快遞與包裹服務(wù)品牌集中度指數(shù)CR8為85.3，較2021年全年及同期均有較大幅度提升。

二是運(yùn)輸業(yè)務(wù)增長(zhǎng)較快，物流企業(yè)運(yùn)行較為高效。從實(shí)物量來(lái)看，2月份全社會(huì)貨運(yùn)量同比增長(zhǎng)15.5%，其中公路貨運(yùn)量增長(zhǎng)21.1%。從企業(yè)業(yè)務(wù)來(lái)看，2月份業(yè)務(wù)總量指數(shù)不降反升，指數(shù)較上月回升0.1個(gè)百分點(diǎn)至51.2%。2月以來(lái)在復(fù)工復(fù)產(chǎn)等因素帶動(dòng)下，物流業(yè)實(shí)物量及企業(yè)業(yè)務(wù)量均保持良好增勢(shì)，與此同時(shí)物流保持較為高效的運(yùn)行效率。2月份物流業(yè)景氣指數(shù)中的資金周轉(zhuǎn)率指數(shù)和設(shè)備利用率指數(shù)環(huán)比均回升0.1個(gè)百分點(diǎn)，連續(xù)6個(gè)月保持在50%以上，反映企業(yè)主動(dòng)提高資金使用效率，提升物流設(shè)備作業(yè)時(shí)效，對(duì)年初兩個(gè)月人員供需緊平衡起到一定的調(diào)節(jié)作用。

綜合來(lái)看，今年前兩個(gè)月宏觀經(jīng)濟(jì)延續(xù)恢復(fù)態(tài)勢(shì)，物流需求規(guī)模增速保持較好水平。從市場(chǎng)需求和預(yù)期看，物流業(yè)景氣指數(shù)中的新訂單指數(shù)和業(yè)務(wù)活動(dòng)預(yù)期指數(shù)分別為50.2%和59.7%，均高于上月，其中業(yè)務(wù)活動(dòng)預(yù)期指數(shù)連續(xù)兩個(gè)月運(yùn)行在高位景氣區(qū)間，表明物流企業(yè)對(duì)行業(yè)發(fā)展預(yù)期向好。

但也要看到，3月份以來(lái)不穩(wěn)定、不確定性因素增多，物流行業(yè)保障產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈穩(wěn)定難度有所加大。從外部環(huán)境來(lái)看，部分地區(qū)疫情影響仍在持續(xù)，各行業(yè)、各地區(qū)發(fā)展水平不均衡。同時(shí)，地緣政治沖突還在延續(xù)，可能帶來(lái)的歐洲方向跨境物流通道不暢、運(yùn)力緊張、運(yùn)價(jià)上漲、供應(yīng)鏈沖擊重點(diǎn)商品保供穩(wěn)價(jià)壓力加大，需要跟蹤分析，密切關(guān)注。從市場(chǎng)活力來(lái)看，物流企業(yè)經(jīng)營(yíng)成本趨升，原材料及勞動(dòng)力成本上漲壓力有所增大，行業(yè)整體恢復(fù)的基礎(chǔ)有待進(jìn)一步穩(wěn)固。一是物流服務(wù)價(jià)格與成本聯(lián)動(dòng)偏弱。雖然油價(jià)等原材料成本持續(xù)上漲，但物流服務(wù)價(jià)格未見(jiàn)明顯上漲。2月物流業(yè)景氣指數(shù)中服務(wù)價(jià)格指數(shù)不升反降0.2個(gè)百分點(diǎn)，公路物流、沿海散貨運(yùn)價(jià)環(huán)比回落，顯示在當(dāng)前貨運(yùn)服務(wù)同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)的背景下，行業(yè)議價(jià)能力偏低，成本與物流服務(wù)價(jià)格聯(lián)動(dòng)存在一定的滯后性。二是行業(yè)盈利水平進(jìn)一步承壓。重點(diǎn)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，1-2月重點(diǎn)物流企業(yè)物流業(yè)務(wù)成本同比增長(zhǎng)17.3%，每百元營(yíng)業(yè)收入中的成本為90.7元，同比提高1%，且明顯高于規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)平均水平。其中，受到大宗商品價(jià)格上漲、勞動(dòng)力結(jié)構(gòu)性短缺等因素影響下，燃油成本、勞動(dòng)力成本分別上漲超過(guò)兩位數(shù)。從盈利情況看，1-2月份重點(diǎn)物流企業(yè)虧損面近30%，同比上升2.5個(gè)百分點(diǎn)，顯示物流企業(yè)經(jīng)營(yíng)壓力有所增加，導(dǎo)致盈利空間進(jìn)一步壓縮。整體收入利潤(rùn)率在3%左右，比上年同期回落0.2個(gè)百分點(diǎn)。其中，中小微型物流企業(yè)受損更加明顯，小微物流企業(yè)收入利潤(rùn)率不到3%，低于上年同期，與大中型企業(yè)存在較大差距。